Как безопасно купить бизнес или инвестировать в него: пошаговое руководство по проверке и оформлению отношений

Перед покупкой бизнеса или инвестированием в него средств, один из ключевых вопросов — проверка юридической чистоты компании. Это необходимо, чтобы избежать потенциальных проблем с правами собственности, судебными и регуляторными органами. Особенно она актуальна, если вы приобретаете фирму, которая имеет сложную разветвленную структуру, множество дочерних и аффилированных лиц.

Критерии выбора бизнеса

Требования к приобретаемой компании могут существенно отличаться в зависимости от формата вашего бизнеса и предполагаемой модели слияния. Но есть и базовые критерии:

1. Дополнение ваших слабых сторон. Если вы хотите интегрировать приобретаемый актив в свою фирму, то он должен улучшать те аспекты, которые отстают у вашей компании. Например, у вас есть четкий бизнес-план, опыт управления, перспективная идея, но необходим развитый, известный бренд. Приобретение организации, занимающей знаковую позицию на рынке, будет выгодным вложением. Это отличный способ сэкономить большие финансовые и временные ресурсы на построении собственного имени в отрасли.
2. Усиление позиций на рынке. Если вы приобретаете компанию, чтобы объединить со своей, то ваша фирма должна улучшать свое положение в отрасли. Так как поглощение другой компании требует крупных финансовых затрат, эффект от подобных инвестиций должен быть значимым.
3. Высокая прибыль. Если вы инвестируете в компанию без целей интеграции с вашим бизнесом, то ключевым критерием будет прибыльность актива.
4. Юридическая чистота. Вы должны быть уверены, что не связываете будущее бизнеса с мошенниками или просто с бизнесом, имеющим множество правовых проблем. Потратить крупную сумму и получить актив, в который нужно вложить еще больше, чтобы он перестал постоянно генерировать проблемы, — не хочется никому.

Юридическая проверка (due diligence) приобретаемого актива

Сначала необходимо проверить базовую информацию, чтобы составить представление о приобретаемом бизнесе. Важно проанализировать:

• участие в других юридических лицах;
• историю индивидуального предпринимательства — насколько часто открывал и закрывал ИП владелец компании;
• адрес и телефон фирмы на массовость;
• судебную статистику — узнать, являлась ли компания фигурантом экономических преступлений (обычно эта категория дел рассматривается в открытом формате, поэтому найти информацию вполне возможно);
• аффилированные компании и бизнесы;
• новостные заметки, в которых фигурировала организация.

Эта информация находится в открытом доступе и ее всегда можно проверить. Само собой, только этого недостаточно, чтобы гарантировать, что компания полностью юридически чиста. Но выполнить более детальную проверку без необходимых знаний и специальных источников невозможно. Компания «МКПЦН-Консультант» готова помочь вам в этом. Штатные эксперты имеют огромный опыт в консалтинге, проводят полные юридические проверки бизнеса и несут ответственность за результаты.

Финансовые риски и прозрачность входа в бизнес

Отсутствие детальной юридической проверки может стать огромной проблемой для вашего бизнеса. Разберем основные последствия, к которым приводит беспечность при оценке компании для покупки:

1. Потеря активов и прав собственности. Если доля в бизнесе ранее была незаконно отчуждена или вопросы владения оспариваются в суде, то это может привести к передаче их законному владельцу. Да, вы сможете потребовать компенсацию, но неизвестно, когда она будет уплачена. Это приведет к серьезному увеличению финансового бремени фирмы.
2. Претензии со стороны контролирующих органов. Если в структуре приобретаемого бизнеса есть признаки дробления для необоснованного применения льгот или «фирмы-пустышки», то при покупке такой компании эти проблемы перейдут уже на вашу организацию.
3. Судебные и исполнительные производства. Возможно, приобретаемая компания имеет крупные долги, находящиеся на этапе взыскания. Так как вы покупаете бизнес целиком, даже скрытые задолженности вы получите вместе с самой фирмой.

Как закрепить договоренности: от понятийного соглашения к уставу

Вне зависимости от формы объединения бизнеса, вам необходимо будет закрепить все произведенные изменения в компании. Это достаточно сложный и индивидуальный процесс, но в общем виде его можно представить следующим образом.

Шаг 1. Выберите форму входа в бизнес

Может использоваться ООО с долями или договор простого товарищества. Но зачастую применяется именно формат общества с ограниченной ответственностью с распределением долей. Их размер определяет процент будущей прибыли. Теоретически можно использовать и другие формы, но вы не знаете, насколько вырастет ваш бизнес, поэтому лучше заранее выбрать более стабильную и удобную форму — ООО с долями.

Шаг 2. Оформите изменения в документах компании

Здесь многое зависит от того, как вы планируете использовать покупаемый бизнес. Все очень индивидуально, но обычно это будет один из трех вариантов:

1. Приобретение без интеграции с действующим бизнесом. Здесь будет достаточно изменений владельца и круга руководящих лиц в уставе и прочих уставных документах.
2. Покупка с объединением с вашим текущим бизнесом, но сохранением определенной структурной самостоятельности. Это самый сложный вариант для оформления, так как в таком случае важно закрепить все изменения. Особое значение имеет процедура принятия решений: где заканчиваются полномочия структурных подразделений и начинается зона влияния головного руководства. Важно не забыть внести абсолютно все изменения в документы компании, чтобы избежать проблем в будущем.
3. Выкуп компании для использования средств производства с сохранением вашей текущей структуры управления. Здесь вообще никаких изменений в уставных документах проводить не нужно. Компания остается прежней, к ней лишь добавляются новое оборудование, здание, сотрудники и пр.

Шаг 3. Защитите активы

Обратите внимание на неочевидные активы: клиентские базы, интеллектуальную собственность (бренд, логотип), технологические разработки — именно это и есть база вашего бизнеса. Особую важность приобретает закрепление прав собственности на них. А чтобы провести переход владения, необходимо, чтобы у приобретаемого бизнеса все было правильно и официально оформлено. Наши специалисты проведут более глубокую юридическую проверку, чтобы оценить, верно ли закреплены права на подобные средства производства.

Важность профессионального сопровождения сделок

Грамотное оформление приобретения бизнеса или его доли, а также детальная юридическая проверка перед началом самой процедуры — это основа развития вашей компании. Только при правильном переходе прав собственности можно получить все преимущества от покупки компании, избежать огромного количества рисков и расходов.

Чтобы проверить приобретаемый бизнес, грамотно оформить процедуру и не допустить ошибок, обратитесь в «МКПЦН-Консультант». Специалисты компании окажут всестороннюю профессиональную поддержку для развития и масштабирования вашего бизнеса и помогут успешно закрыть даже самые сложные сделки.